本次会议探讨了 AI 产业进入加速落地阶段下，算力、应用、传媒及半导体等板块的投资机会。传媒板块方面，重点关注国有出版平台资产整合（如新华传媒收购财联社）、AI 动漫与广告应用的渗透，以及游戏板块在估值低位时的修复机会，推荐世纪华通、三七互娱等头部企业，并认为腾讯控股具备中长期修复机会。半导体领域，分析认为 AI 需求正由先进制程外溢至成熟制程，导致晶圆厂产能紧张，中芯国际、华虹公司等有望延续涨价趋势；同时，先进封测（CoS-L）需求将随国产算力出货量增加而爆发，功率板块在 AI 电力需求增加与产能收缩的背景下，具备较大的业绩弹性与估值提升空间，建议关注燃气科技、新技能源等公司。