华泰证券发布中国铀业三季报点评。公司2026年前三季度实现营业收入157.99亿元，归母净利润14.39亿元。单三季度营收和归母净利环比下降主要系天然铀业务交付节奏及自产/外购铀结构波动所致，具备季节性特征，无需过度担忧。核心亮点在于9月完成Etango矿山股权交割，该项目储量丰富，预计2028年产出首桶铀、2029年一阶段达产，将增厚公司资源并提供长期成长性。同时国内募投项目推进顺利，预计年底陆续投产。维持公司2026-2028年归母净利润预测为22.07/34.12/44.89亿元，对应PE为54.38/35.17/26.74倍，维持“买入”评级。