六大行业共谈物理AI投资机会交流纪要

本次会议由开源证券电信、计算机、机械、军工、汽车和中小盘六大行业首席联合分享，围绕物理AI（具身智能与世界模型）在2026年的投资机会与产业趋势展开深入探讨。会议指出，随着OpenAI等大模型厂商在世界模型及端侧驱控上的突破，物理AI作为AI的下一个应用方向正迎来全球共振，其中数据采集、世界模型训练、具身智能整机及零部件成为核心主线。计算机板块看好世界模型驱动下的微传动、精密减速器、传感器及数据采集设备；电信板块关注端侧电池、电子皮肤与高精度数据采集设备；机械设备板块聚焦特斯拉供应链及本体、垂直领域专用机器人与数据采集模组；军工板块强调物理AI在装备正向研发、数字孪生与战场具身智能（如无人作战平台）中的应用；汽车板块看好整机代工与仿真、物理AI数据收集的跨界布局；中小盘板块重点分析了视觉与触觉两大感知入口，看好奥普特、凌云光、奥比中光等标的在视觉AI、动捕与触觉数据采集手套领域的布局机会。