银河机械“佩机械”周观点汇报：物理AI与机器人、超快激光、海工板块更新

本期周观点重点汇报了物理AI与机器人、超快激光在PCB领域的应用以及海工板块的最新进展。在机器人板块，报告探讨了具身智能数据采集的范式变革，指出无本体数据（如第一视角视频数据等）大幅降低了数据采集门槛，看好机器人素材、To C应用及物流、纺织等垂类应用方向，并梳理了相关产业链标的。在超快激光与PCB板块，分析了超快激光与传统二氧化碳激光的差异、应用场景及放量节奏。在海工板块，指出景气周期由海上油气开发资本开支驱动，重点关注中集集团在FPSO等生产装备领域的总包能力升级、产能利用率提升及存量资产修复。