交运行业油运与快递板块复盘及投资策略交流纪要

本次会议主要对交运行业的油运与快递等板块进行了复盘与策略展望。油运方面，受地缘政治、补库需求及双海峡危机导致有效运力折损影响，VLCC 等油轮运价持续创历史新高，供需缺口短期难以扭转，高景气有望延续，重点推荐中远海能、招商轮船等标的；快递方面，行业反内卷基调不变，义乌等地持续推进涨价与锁盘，龙头公司估值处于合理区间，具备中长期配置价值；同时提及航空货运与跨境物流等出海方向，重点关注东航物流、中谷物流、顺丰同城及极兔速递等标的。