物理AI与世界模型：工业软件及自动化产业重估空间

本次会议主要探讨了“物理AI”与“世界模型”的技术演进及其在工业领域的商业化逻辑。会议定义物理AI为具备感知、理解、推理及执行动作能力的智能系统，而世界模型则是其预测物理后果的核心“大脑”。技术上，当前形成了前空间动力学、视频生成、联合嵌入预测（JEPA）、机理模型与因果模型五条技术路线的融合趋势。

会议判断，物理AI的商业化将率先在流程工业、智能制造、自动驾驶等高价值、结构化场景落地，而非短期难以规模化的C端人形机器人。核心投资主线应聚焦于掌握真实物理数据、具备工业控制接口、收入具备可复制性的企业。重点关注：1）流程工业龙头中控技术，凭借时序大模型与底层数据壁垒实现降本；2）物理仿真与工程底座厂商，如索辰科技、中望软件、品茗科技及奥比中光等；3）工业智能体标的，如能科科技、鼎捷数智等。会议强调，物理AI将推动工业存量市场智能化改造，具备连接工业软硬件（PLC/DCS/SCADA）实现闭环控制的能力是企业的核心护城河。