政策支持新能源建设，关注高股息建筑标的

报告指出“十五五”规划发布带动海上风电及新能源建设空间，同时交通部及住建部发文支持“人工智能+交通运输”与“人工智能+招标投标监管”，行业景气度向好。投资建议重点关注四个方向：一是科技产业链，包括洁净室（亚翔集成、柏诚股份等）、商业航天及建筑新质生产力；二是红利低估值，推荐中国建筑、中材国际、四川路桥等高股息央国企；三是国际工程，如中钢国际、北方国际等；四是顺周期资源品，如中国中铁等。报告详细梳理了洁净室板块受益于半导体资本开支的逻辑，并汇总了各重点覆盖央企的业绩及新签订单表现。风险提示包括宏观政策风险及基建投资低于预期等。